Metodi e applicazioni della massima verosimiglianza simulata

Titolo originale:

Maximum Simulated Likelihood Methods and Applications

Contenuto del libro:

Questo volume raccoglie gli sviluppi metodologici e le applicazioni dei metodi basati sulla simulazione presentati in occasione del workshop tenutosi alla Louisiana State University nel novembre 2009.

I primi due lavori sono estensioni del simulatore GHK: uno riconsidera il calcolo delle probabilità in un modello di scelta discreta, mentre un altro esempio utilizza una versione adattiva dell'integrazione a griglie sparse (SGI) al posto della simulazione. Due studi si concentrano specificamente sulla metodologia: il primo confronta le prestazioni dell'approccio della massima verosimiglianza simulata (MSL) con un approccio proposto di verosimiglianza marginale composita (CML) in situazioni di risposta ordinata multivariata, mentre il secondo esamina i metodi per verificare la presenza di eterogeneità nel modello di eterogeneità.

Altri argomenti esaminati sono: i conti di risparmio per l'istruzione, i contributi dei genitori e i risultati scolastici; la stima dell'effetto della flessibilità del tasso di cambio sull'apertura dei conti finanziari; la stima di un modello di risposta frazionaria con un regressore endogeno di tipo count; la modellizzazione e la previsione della volatilità con un approccio bayesiano.